08.12 미국증시 시황 반도체관련주 하락

미 증시는 고용개선 및 물가 급등으로 연준의 통화정책 변화 우려가 부각되자 하락 출발. 여기에 반도체 업종에 대한 투자의견 하락 여파로 관련주가 급락한 점도 부담. 그러나 코로나 델타 변이 바이러스가 지속적으로 확산되는 경향을 보이자 백신을 비롯해 언택트 관련 종목군이 강세를 보이자 나스닥이 상승 전환하는 등 변화를 보임. 이후 이러한 경향이 지속되며 투자심리 개선 속 상승폭을 확대. 물론 그 폭은 제한(다우 +0.04%, 나스닥 +0.35%, S&P500 +0.30%, 러셀2000 -0.28%)

 

1. 미국채 금리 바닥?

- JP모간의 수석 글로벌 시장 스트레티지스트인 Marko Kolanovic는 채권 금리와 경기순환주가 지난주 바닥을 쳤다고 보며, 이제 올해 남은 기간 동안 상승 궤도를 그릴 전망이라는 분석

 

2. 중국 부동산 규제

- 정부의 승인을 받는 중국자산관리협회 (AMAC)는 사모펀드에게 더이상 프로젝트 투자를 위한 펀드 설립 신청을 받지 않겠다는 결정

- 중국이 사모펀드가 주거용 부동산 개발에 투자하기 위한 자금을 조달하는 길목을 차단하며 이미 어려움을 겪고 있는 부동산 시장을 더욱 옥죄는 모습

 

3. 美 집값 급등

- 미국부동산중개인협회(NAR)에 따르면 기존 단독주택의 중간 가격은 사상 최고치인 35만 7900달러로 전년 대비 23% 상승하며, 미국의 주택가격이 2분기에 사상 최대폭 급등

 

4. 터키 금리 동결에 리라화 랠리

- 터키 중앙은행이 에르도안 대통령의 인하 요구를 무시하고 기준금리를 19%로 유지하자 달러-터키리라 환율이 한때 1.2% 하락

 

5. 쿠오모와 월가

- 지난 10년간 앤드류 쿠오모 뉴욕 주지사의 방식에 익숙해진 월가는 이제 그가 성추행 스캔들로 사임함에 따라 후임인 캐시 호컬 부지사가 어떤 변화를 가져올지 촉각을 곤두세우고 있는 중

 

캐시우드의 ARKK에 공매도가 증가하고 있다는 그래프입니다. 최근 공매도가 많은 종목들이 월스트리트베츠 등 레딧 발 공매도 공격이 이뤄져 밈주식이 탄생했는데 ARKK에도 공매도를 시작했습니다. 이는 다시 매수가 몰려서 숏커버링의 확률도 존재한다는 의미가 될 수 있습니다. 관심 있으신 분들은 레딧의 월스트리트베츠나 Stockstwits에서 얼마나 언급되는지를 보시면 좋을 것 같습니다.

 

 

 

 

기후변화가 자녀계획에 영향을 주고 있다. 한국에 계신 분들과는 조금 공감이 안되는 기사일 수 있습니다. 공감되는 내용이라면 기사에서도 경제문제로 인해 자녀계획을 가지지 않을 것이라는 분의 인터뷰도 존재했습니다. 한 번 기후변화, 기후위기에 대해서 생각해볼만 한 기사입니다.

https://www.cnbc.com/2021/08/12/climate-change-is-making-people-think-twice-about-having-children.html

Climate change is making people think twice about having children

 

Disney — Disney의 주가는 3분기 실적을 발표한 후 시간외 거래에서 4% 이상 급등 하여 가입자 증가, 매출 및 수입에 대한 월스트리트의 예상치를 상회했습니다. 테마파크의 적자가 감소하면서 흑자 전환했습니다.

 

Airbnb — 숙박 공유 기업인 에어비앤비는 델타변이로 인한 변동성에 대한 경고를 발표 한 후 주가가 3% 이상 하락했습니다 . 그러나 Airbnb는 매출이 300%상승했습니다. 회사는 1분기보다 29% 증가한 8,310만 개의 숙박 및 체험 예약을 발표했습니다.

 

SoFi Technologies — 주가는 비이자 비용 증가로 분기별 손실을 보고한 후 애프터마켓에서 10% 이상 하락했습니다. SoFi는 1년 전 주당 3센트의 손실을 기록한 것과 비교하여 48센트의 손실을 기록했습니다.

 

DoorDash — 음식 배달 회사의 주가는 실적 보고서 이후 시간외 거래에서 6% 이상 하락했습니다. FactSet에 따르면 DoorDash는 2분기에 주당 30센트의 손실을 기록했는데, 이는 예상했던 6센트보다 큰 폭입니다. 경제가 재개되기 시작하면서 전체 주문이 69% 증가했다고 회사는 전했다.

 

8월 12일 주요 종목에 대한 IB 투자의견

 

▲ Nio(NIO): Citi는 평균판매단가가 하락하면서 이익률 하방압력이 발생했으나, 신제품 출시를 통해 이것이 해결될 수 있을 것이라고 보았다. 투자의견 매수, 목표주가 72달러를 유지했다.

 

▲ Qualcomm(QCOM): Canaccord Genuity는 글로벌 스마트폰 수요 회복과 공급체인 개선으로 실적 전망이 향상되고 있다고 평가했다. 투자의견매수를 유지했고, 목표주가를 200달러에서 월가 최고치인 225달러로 상향 조정했다.

 

▲ NVIDIA(NVDA): Evercore는 하드웨어/소프트웨어 양쪽에서 강력한 진입장벽을 형성하고 성장동력이 강화되고 있다고 언급했으며, 특히 이익률이 반도체 기업이 아닌 소프트웨어 기업에 가까워지고 있다고 강조했다. outperform 의견을 유지했으며, 목표주가를 187.50달러에서 250.00달러로 상향했다.

 

▲ Wendy's(WEN): Piper Sandler는 아침메뉴, 디지털 주문 등이 차지하는 비중이 확대되는 것을 중요한 성장동력으로 꼽았다. 투자의견비중확대와 목표주가 27달러를 유지했다.

 

▲ eBay(EBAY): Bank of America는 동종기업보다 빠른 거래액 감소가 우려된다고 지적했지만, 결제 서비스 강화가 빠르게 이루어지고 있는 점을 긍정적으로 평가했다. 투자의견 중립을 유지했고, 목표주가를 68달러에서 80달러로 상향 조정했다.

 

▲ Lordstown Motors(RIDE): RBC Capital은 경영진이 제시한 하반기 영업지출/자본지출과 현금보유고를 고려했을 때, 추가 자금조달이 필요할 것이라고 보았다. 투자의견 underperform을 유지했고, 목표주가를 5달러에서 1달러로 하향 조정했다.

 

▲ Carrier Global(CARR): UBS는 타 공조시스템(HVAC) 기업 대비 밸류에이션 리레이팅이 강력하게 이루어지면서, 리스크 대비 보상이 균형잡힌 수준으로 투자매력은 떨어졌다고 판단했다. 투자의견을 매수에서 중립으로 하향했고 목표주가는 50달러에서 60달러로 상향 조정했다.

 

Nio(NIO), '22년 판매량 견고할 것으로 기대돼

 

Bank of America의 Ming Hsun Lee 애널리스트는 Nio의 신규 차량 출시와 '22년 판매량 전망을 낙관했다. "Nio는 2분기 실적발표에서 '22년 내로 3종의 신형 차량을 출시할 것이라고 밝혔다. ET7을 포함한 이들 차량은 Nio의 NT2.0 플랫폼을 기반으로 설계될 예정이다"고 전했다. "당사는 이러한 신규 자동차 출시 계획을 반영하여, '22년 Nio 판매량 전망치를 상향 조정한다"고 밝혔다. 이어 "Nio의 2분기 실적 내용을 고려했을 때, 경영진이 제시한 3분기 가이던스는 충분히 달성될 수 있을 것이다"고 보았다. 투자의견 매수와 목표주가 62달러는 유지했다.

 

Micron Technology(MU), 메모리 시장 전망 밝지 않아

 

Morgan Stanley의 Joseph Moore 애널리스트는 메모리 수급균형이 회복될 것이라고 보았으며, 이에 따라 Micron Technology 실적 전망도 악화되었다고 발언했다. "글로벌 반도체 공급부족 사태가 주목받고 있지만, 당사는 메모리 부문에 한해서는 곧 수급균형이 회복되면서 재고과잉 문제가 두드러질 것이라고 본다"고 밝혔다. "물론 메모리 사이클을 정확하게 예상하기는 어렵지만, 이미 DRAM 가격은 상승세가 둔화되면서 더 이상 공급부족에 시달리고 있지 않다는 점이 확인되고 있다. 메모리 시장의 많은 지표들은 그간 제기되었던 낙관론이 수정될 필요가 있음을 가리키고 있다"고 분석했다. "Micron은 구조적 개선이 이루어지면서 실적 펀더멘털이 견고하며, FY21 4분기(6~8월)까지도 우수한 실적을 발표할 수 있을 것이다. 그러나 DRAM 가격 하락이 예상되는 상황에서, 추가적인 상승여력은 낙관하기 어렵다"고 지적했다. 투자의견을 비중확대에서 시장비중으로, 목표주가를 105달러에서 75달러로 하향 조정했다.

 

 

 

◆ 미국 증시

- DOW: 35,499.85p (14.88p, +0.04%)

- S&P500: 4,460.83p (13.13p, +0.30%)

- NASDAQ: 14,816.26p (51.13p, +0.35%)

 

◆ 한국 관련

- MSCI 한국지수 ETF: $87.33 (-1.06, -1.2%)

- MSCI 이머징지수 ETF: $51.86 (-0.46, -0.88%)

- Eurex kospi 200: 422.45p (-0.90p, -0.21%)

- NDF 환율(1개월물): 1,163.75원 / 전일 대비 2원 상승 출발 예상

 

◆ 외환시장

- 달러인덱스: 92.998 (+0.076, +0.08%)

- 유로/달러: 1.1735 (-0.0004, -0.03%)

- 달러/엔: 110.44 (+0.01, +0.01%)

- 파운드/달러: 1.3806 (-0.0062, -0.45%)

 

◆ 미국 국채시장

- 2년물: 0.2227% (+0.4bp)

- 5년물: 0.8245% (+1.6bp)

- 10년물: 1.3607% (+3bp)

- 30년물: 2.0034% (+0.5bp)

- 스프레드(10Y-2Y): +113.80bp (+2.63bp)

(국채선물)

- 2YR T-Notes: 110*07 1/2 (-0*00 1/2, -0.01%)

- 5YR T-Notes: 123*25 1/2 (-0*02 3/4, -0.07%)

- 10YR T-Notes: 133*14 1/2 (-0*04 , -0.09%)

- US T-Bonds: 162*29 (-0*04 , -0.08%)

- Ultra US T-Bonds: 195*12 (-0*09 , -0.14%)

 

◆ 상품시장 ($, 단 곡물, 구리는 센트)

- WTI: 69.09 (-0.16, -0.23%)

- 브렌트유: 71.31 (-0.13, -0.18%)

- 금: 1,751.80 (-1.5, -0.09%)

- 은: 23.116 (-0.372, -1.58%)

- 아연(LME, 3M): 2,992.50 (-51.0, -1.68%)

- 구리: 436 (-0.75, -0.17%)

- 옥수수: 573.25 (+14, +2.5%)

- 밀: 764.75 (+25.5, +3.45%)

- 대두: 1,341.00 (+1, +0.07%)

- BDI: 3,410.00 (+35, +1.04%)