미국증시, ECB 11년 만에 금리인상 테슬라가 주도한 시장과 AT&T 하락이유 07. 21

미 증시는 ECB의 50bp 금리인상 발표를 소화하며 보합 출발 후 부진한 경제지표로 인한 ‘경기침체’ 이슈가 부각돼 장 초반 하락하기도 했음. 이러한 하락 요인은 이미 많은 부분 반영되어 왔던 점을 감안 영향이 지속되지 않았으며, 테슬라(+9.78%) 등 기업들의 실적 발표를 소화하며 상승 전환에 성공. 특히 최근 미 증시의 특징처럼 악재보다는 호재에 더 민감한 반응을 보였고, 국채 금리 하락과 달러 약세로 기술주가 상승을 주도(다우 +0.51%, 나스닥 +1.36%, S&P500 +0.99%, 러셀2000 +0.48%)

 

ECB가 통화정책 회의를 통해 11년만에 금리를 예상보다 큰 폭인 50 bp 인상했다. ECB는 인플레이션 위험에 대한 판단을 다시 하며 정상화를 위해 예고했던 것보다 더 큰 첫 걸음을 떼는 게 적절하다고 판단했다고 말했다. 그러면서 회의때마다 금리 결정을 하는 형태로 이행할 것 이라며 금리 인상을 지속할 것이라고 하면서 여기에 새로운 채권 매입 프로그램인 TPI(변속 보호기구)의 도입을 승인 했는데 이는 유로존 국채 금리 상승에 상한선을 두겠다는 의도로 설계된 것으로 EU내 경제 상황이 안 좋은 국가들을 보호하기 위한 조치로 해석된다.

 

 

AT&T 폭락 사유

금일 AT&T는 예상치에 부합하는 실적을 발표했으나 가이던스를 제시하면서 Free cash flow 악화를 말하자 주가가 7%급락했다. FCF가 줄어든다는 것은 향후 배당금을 유지할 수 없을 수도 있다는 의미로 해석이 가능해 주가가 크게 하락.

 

항공주는 유나이티드 항공이 23년이나 되야 매출이 정상화된다고 언급하면서 하락했고 크루즈는 카니발이 10억 달러 규모의 주식을 할인된 가격에 매각하자 하락.

 

테슬라는 예상을 소폭 상회한 실적을 발표한 데 이어 향후 전망에 대한 기대 심리가 높아지자 급등했다. 특히 실적 발표 후 많은 투자회사들이 매수 의견을 재확인 했으며 BOA 등은 목표주가를 상향 조정했다.

 

리비안은 아마존을 위한 전기 트럭을 출시하기 시작했다는 소식이 전해지자 상승했다.

 

아마존은 1차 의료 네트워크와 원격 진료 서비스를 제공하는 원 라이프 메디칼을 주당 18달러에 인수한다고 발표하자 상승 했으며 원 라이플 메디칼도 급등했다.

 

7월 21일 주요 종목에 대한 IB 투자의견

▲ 애플(AAPL): Canaccord Genuity는 5G 스마트폰 업그레이드 사이클이 향후 수 년간 애플 실적을 견인할 것이라고 보았으며, 서비스 사업을육성하면서 이익률 상승을 기대할 수 있다고 언급했다. 투자의견 매수와 목표주가 200달러를 유지했다.

▲ 록히드 마틴(LMT): Susquehanna는 F-35 전투기 사업의 향후 수 년간 전망이 밝다고 언급했으며, 미국과 동맹국들의 군수 예산 확대로부터수혜를 누릴 수 있다고 전했다. 긍정적 전망 의견을 유지하면서 목표주가 539달러를 유지했다.

▲ 코카콜라(KO): 제이피모간체이스는 강력한 성장 모멘텀과 함께 주가 상승여력을 기대할 수 있는 방어주로 동사를 꼽았다. 다만 환손실 문제가 발생할 것이라고 전했다. 투자의견 비중확대를 유지했고, 목표주가를 73달러에서 70달러로 하향했다.

▲ 룰루레몬 애슬레티카(LULU): 골드만삭스는 매크로 악재와 재고 증가 문제가 하반기 전망을 불투명하게 만들고 있지만, 브랜드 경쟁력이 점유율 확대를 지지한다고 강조했다. 강력매수 의견을 유지했고, 목표주가는 456달러에서 365달러로 하향 조정했다.

▲ 도큐사인(DOCU): 파이퍼샌들러는 IT 기업들의 채용 축소와 같은 매크로 여건 악화를 지적하면서 투자의견을 중립에서 비중축소로, 목표주가를 65달러에서 54달러로 하향 조정했다.

▲ 유나이티드헬스 그룹(UNH): UBS는 코로나19 재확산으로 인해 하반기 수술집행횟수 등의 불확실성이 크다고 지적했다. 코로나19 감염에 따른 입원율 상승 동향을 주목할 필요가 있다고 분석했다. 투자의견 중립을 유지했고, 목표주가는 545달러에서 570달러로 상향했다.

 

◆ 미국 증시

- DOW: 32,036.90p (+162.06p, +0.51%)

- S&P500: 3,998.95p (+39.05p, +0.99%)

- NASDAQ: 12,059.61p (+161.96p, +1.36%)

- 러셀2000: 1,836.69p (+8.75p, +0.48%)

 

◆ 한국 관련

- MSCI 한국지수 ETF: $59.22 (+0.96, +1.65%)

- MSCI 이머징지수 ETF: $39.82 (+0.45, +1.14%)

- Eurex kospi 200: 320.05p (+1.25p, 0.39%)

- NDF 환율(1개월물): 1,307.40원 / 전일 대비 보합 출발 예상

- 필라델피아 반도체: 2,916.81 (+43.85, +1.53%)

 

◆ 외환시장

- 달러인덱스: 106.673 (-0.403, -0.38%)

- 유로/달러: 1.0223 (+0.0043, +0.42%)

- 달러/엔: 137.43 (-0.78, -0.56%)

- 파운드/달러: 1.1989 (+0.0016, +0.13%)

 

◆ 미국 국채시장

- 2년물: 3.0871% (-14.0bp)

- 5년물: 2.9809% (-18.3bp)

- 10년물: 2.8784% (-14.8bp)

- 30년물: 3.0496% (-10.9bp)

- 10Y-2Y: -20.87bp (-0.80bp)

(국채선물)

- 2YR T-Notes: 104*26 1/2 (+0*10 , +0.32%)

- 5YR T-Notes: 112*09 1/2 (+0*29 , +0.81%)

- 10YR T-Notes: 118*29 (+1*9 , +1.09%)

- US T-Bonds: 140*11 (+2*4 , +1.53%)

- Ultra US T-Bonds: 155*19 (+3*4 , +2.04%)

 

◆ 상품시장 ($, 단 곡물, 구리는 센트)

- WTI: 96.35 (-3.44, -3.44%)

- 브렌트유: 103.86 (-2.89, -2.70%)

- 금: 1,731.30 (+18.70, +1.09%)

- 은: 18.72 (+0.10, +0.55%)

- 아연(LME, 3M): 2,936.00 (-70.50, -2.34%)

- 구리: 329.85 (-1.90, -0.57%)

- 옥수수: 573.50 (-17.00, -2.88%)

- 밀: 806.25 (-10.75, -1.31%)

- 대두: 1,301.50 (-29.50, -2.21%)